CMS Case Study

First page Table of contents Previous page 428-429 Next page Last page

Detailed Simulation Assumptions - 03/31/2021

NEW CASHFLOW

PREPAY TYPE

STARTING

EXISTING REPRICING

NEW VOLUME

NEW REPRICING

REP FREQ

CHG CAP

CHG FLOOR

LIFE CAP

LIFE FLOOR

FIXED PER

REP FREQ

CHG CAP

CHG FLOOR

LIFE

LIFE FLOOR

TERM (MTHS)

AMORT (WAM) EXISTING NEW

BALANCE RATE ACCRUAL 78 0.15 Act/Act 30 0.15 Act/Act 76 0.15 Act/Act 1,416 0.28 Act/Act 12,009 0.30 Act/Act 103 0.17 Act/Act 495 0.15 Act/Act 1,406 0.29 Act/Act 2,600 0.26 Act/Act 36,432 0.45 Act/Act 798 0.35 Act/Act 21,948 0.31 Act/Act 11,447 0.51 Act/Act 9,811 0.56 Act/Act 1,611 0.65 Act/Act 963 1.04 Act/Act 838 0.85 Act/Act 7,336 1.03 Act/Act 3,299 0.30 Act/Act 1,892 0.53 Act/Act 2,379 0.57 Act/Act 214 0.89 Act/Act 524 1.29 Act/Act 101 0.80 Act/Act 5,027 1.01 Act/Act 335 0.30 Act/Act 10,826 0.30 Act/Act 5,164 0.56 Act/Act 310 0.85 Act/Act 5,077 1.16 Act/Act 1,317 1.99 Act/Act 9,046 1.01 Act/Act 300 0.40 Act/Act 622 0.85 Act/Act

INDEX OFFSET RATE

CAP

MMDA - Cloyd (<10K) MMDA - Cloyd (10K+) MMDA - Cloyd (20K+) MMDA - Cloyd (50K+) MMDA - Cloyd (100K+) MMDA - Business (<20K) MMDA - Business (20K+) MMDA - Business (50K+) MMDA - Business (100K+) MMDA - Business (250K+)

-- 0.15 1 -- -- 0.15 1 -- -- 0.15 1 -- -- 0.28 1 -- -- 0.30 1 -- -- 0.17 1 -- -- 0.15 1 -- -- 0.29 1 -- -- 0.26 1 -- -- 0.45 1 -- -- 0.18 1 --

-- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --

-- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --

-- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --

-- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --

-- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --

-- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --

-- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --

Public MMDA 36,310 0.18 Act/Act

Public MMDA

CASHFLOW: CDs CD 1-5 Months CD 6-11 Months CD 12-17 Months CD 18-23 Months CD 24-35 Months CD 36-47 Months CD 48-59 Months CD 60+ Months IRA 6-11 Months IRA 12-17 Months IRA 18-23 Months IRA 24-35 Months IRA 36-47 Months IRA 48-59 Months IRA 60+ Months

-- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --

Jumbo CD 1-5 Months Jumbo CD 6-11 Months Jumbo CD 12-17 Months Jumbo CD 18-23 Months Jumbo CD 24-35 Months Jumbo CD 36-47 Months Jumbo CD 60+ Months Jumbo IRA 12-17 Months Jumbo IRA 60+ Months

25% (Apr 21 - Mar 22 Fixed) to NOW - Cloyd Prime

NOW - Cloyd Prime

(>150K) 102,930 0.39 Act/Act NOW - Cloyd Prime (>150K)

-- 0.28 1 --

-- 0.28

1 -- --

(>150K)

Rem (Apr 21 - Mar 22 Fixed) to CASHFLOW: 12 Month CD Rem (Apr 22 - Y30 Rolling) to CASHFLOW: 12 Month CD

-- --

CD 12-17 Months CD 12-17 Months

-- 0.30 -- 0.30

-- 100% 12 -- 100% 12

CASHFLOW: CD Specials CD 11 Months Special CD 13 Months Special CD 18 Month Special CD 27 Month Special CD 36-47 Months Special CD 60+ Months SPEC IRA 11 Month Special IRA 13 Months Special IRA 18 Month Special IRA 27 Month Special IRA 36-47 Months Special Jumbo CD 18-23 Month Special Jumbo CD 24-35 Month Special

431 0.38 Act/Act 277 0.66 Act/Act 861 0.83 Act/Act 783 1.03 Act/Act 107 2.25 Act/Act 1 2.25 Act/Act 19 0.33 Act/Act 55 0.57 Act/Act 238 0.85 Act/Act 21 1.00 Act/Act 14 2.25 Act/Act 2,726 0.85 Act/Act 255 1.00 Act/Act

25% (Apr 21 - Mar 22 Fixed) to NOW - Cloyd Prime

NOW - Cloyd Prime

(>150K) 102,930 0.39 Act/Act NOW - Cloyd Prime (>150K)

-- 0.28 1 --

-- 0.28

1 -- --

(>150K)

Rem (Apr 21 - Mar 22 Fixed) to CASHFLOW: 12 Month CD Rem (Apr 22 - Y30 Rolling) to CASHFLOW: 12 Month CD

-- --

CD 12-17 Months CD 12-17 Months

-- 0.30 -- 0.30

-- --

-- -- -- --

-- 100% 12 -- 100% 12

Secured Retail - FF 23,848 0.53 Act/Act FHLB Call FHLB Callable 20,000 0.76 Act/360

Fed Funds

0.28 0.53

Fed Funds

0.28 0.53

1 1 --

0.25

-- --

-- -- -- --

Rem to CASHFLOW: FHLB 1 month Advance

1 Month FHLB

-- 0.15

1 Month FHLB

-- 0.15

1 1 --

0.01

Other Liabilities

2,430 --

30/360 30/360

-- --

-- -- -- --

-- --

Equity 64,167 --

Cloyd Bank & Trust - Page 67

Made with FlippingBook PDF to HTML5